Vad hände hos Train Alliance?
Train Alliance är ett järnvägsbolag som nyligen blev föremål för en noggrann granskning av revisionsbolaget EY. Granskningen visade att bolaget hade lämnat felaktig information i sina räkenskaper, bland annat genom att hitta på avtal som inte fanns och redovisa pengar som inte fanns på kontot. För en vanlig läsare kan det låta som ett mysterium, men egentligen handlar det om att bolagets siffror inte stämde överens med vad som faktiskt hade hänt. Detta har lett till att bolaget måste göra rättningar i sina räkenskaper för både 2024 och 2025, och att styrelsen nu måste förklara vad som gått fel.
EY:s granskning – vad är en forensisk revision?
En forensisk revision är som en detektivundersökning inom ekonomi. Revisionsbolaget tittar inte bara på om siffrorna är rätt enligt regelböckerna, utan letar efter tecken på fusk, manipulation eller andra oegentligheter. I fallet med Train Alliance använde EY både dokumentgranskning och intervjuer för att spåra var pengarna egentligen tog vägen och vilka affärer som hade rapporterats felaktigt. Detta är mer ingående än en vanlig årsredovisning och kräver särskild kompetens inom både redovisning och utredningsteknik.
Fabricerade avtal och falska affärer
En av de största upptäckterna var att fyra av fem granskade fastigheter hade avtal som bara fanns på papper. Det innebär att Train Alliance hade skrivit ner intäkter från hyra eller försäljning som aldrig faktiskt hade inträffat. Till exempel kunde ett kontrakt visa att ett företag skulle hyra ett lokstall för ett visst belopp varje månad, men i verkligheten fanns det ingen hyresgäst och ingen betalning kom in. Dessa påhittade affärer gjorde att bolagets intäkter såg mycket bättre ut än vad de var i verkligheten, vilket vilseleder både ägare, banker och andra intressenter.
Saknade pengar – de 170 miljonerna som inte fanns
I balansräkningen fanns en post som kallades ”kortfristiga placeringar” på 170 miljoner kronor. Kortfristiga placeringar är pengar som ett bolag har satt i till exempel fonder eller andra korta investeringar som lätt kan omvandlas till kontanter. När EY gick igenom handlingarna kunde de inte hitta några sådana placeringar alls. Pengarna fanns helt enkelt inte. Därför kommer posten att tas bort genom en nedskrivning av eget kapital, vilket innebär att bolagets redovisade värde minskar med ungefär samma belopp.
Försäljningen av mark i Hallsberg som inte blev av
En annan post som måste rättas avser en försäljning av mark i Hallsberg som skulle ha skett under fjärde kvartalet 2025. I räkenskaperna hade Train Alliance redovisat en intäkt på omkring 40 miljoner kronor från denna affär. Efter granskningen visade det sig att försäljningen aldrig hade genomförts – marken fanns kvar i bolagets ägo och ingen köpare hade betalat. Därför ska också dessa 40 miljoner kronor tas bort genom en nedskrivning av eget kapital, precis som med de kortfristiga placeringarna.
Hur påverkar detta balansräkningen?
När både de 170 miljonerna och de 40 miljonerna elimineras minskar bolagets tillgångar och eget kapital avsevärt. En balansräkning visar vad ett företag äger (tillgångar) och vad det skulder och eget kapital är. Om tillgångarna försvinner utan att skulderna minskar, blir eget kapital lägre. Detta kan påverka bolagets kreditvärdighet, möjlighet att låna pengar och förtroendet hos aktieägare. För en enkel jämförelse kan man tänka sig att någon påstår att hen har 210 miljoner kronor i sparandet, men när man kontrollerar kontot visar det sig att kontot är tomt – då måste man justera sin bild av hur rik man är.
Brister i internkontroll och bolagsstyrning
Granskningen visade också att Train Alliance hade stora svagheter i sina interna rutiner. Internkontroll är de processer och kontroller som ett bolag har för att säkerställa att redovisningen är korrekt och att inga fel eller fusk kan ske oupptäckt. Bolagsstyrning handlar om hur bolaget leds och övervakas, till exempel genom styrelsen och ägarna. I detta fall fanns det exempelvis:
- Otydliga attestrutiner (vem som får godkänna fakturor och kontrakt)
- Bristande uppföljning av affärer mellan Train Alliance och andra bolag som Polar Structure
- Otillräcklig dokumentation av beslut och transaktioner
Dessa luckor gjorde det lättare för felaktiga uppgifter att slippa igenom utan att någon upptäckte dem i tid.
Vad gör bolaget nu? Nya rutiner och kontroll
Efter att ha fått EY:s rapport har Train Alliance börjat införa flera åtgärder för att återställa förtroendet. Bland de nya rutinerna finns:
- Ett nytt ekonomisystem som bättre kan spåra intäkter, kostnader och tillgångar
- Strängare attestrutiner där flera personer måste godkänna viktiga transaktioner
- Förändrade rapporteringsrutiner till styrelsen så att information kommer snabbare och tydligare
- Regelbundna interna revisioner för att upptäcka avvikelser tidigt
Målet är att bygga upp ett system där det blir mycket svårare att lämna felaktig information, oavsett om det är avsiktligt eller ett misstag.
VD Jenny Johansson om polisanmälan och framtiden
Jenny Johansson, vd för Train Alliance, kommenterade resultatet i ett pressmeddelande:
- “Vi har nu fått klargöranden kring vad som hänt i de granskade transaktionerna mellan Train Alliance och Polar Structure.
